Как рассчитать лизинг: подробное руководство и пример расчета на примере банка АльфаЛизинг

Лизинг является важным инструментом финансирования для предприятий, желающих приобрести активы без значительных первоначальных инвестиций. Эта финансовая операция позволяет использовать оборудование, транспорт или недвижимость, выплачивая регулярные лизинговые платежи. Понимание принципов расчета лизинговых сделок критически важно для принятия обоснованных решений. В этой статье мы подробно рассмотрим процесс расчета лизинга, используя пример конкретного банка, чтобы проиллюстрировать все этапы и факторы, влияющие на стоимость лизинга.

Что такое лизинг и его преимущества

Лизинг – это форма финансирования, при которой одна сторона (лизингодатель) передает другой стороне (лизингополучателю) право пользования активом на определенный срок за определенную плату (лизинговые платежи). В конце срока лизинга лизингополучатель может выкупить актив по остаточной стоимости, продлить договор лизинга или вернуть актив лизингодателю.

Преимущества лизинга для бизнеса

• Сохранение капитала: Лизинг позволяет предприятиям сохранять капитал, который можно использовать для других инвестиций или операционных нужд.
• Налоговые преимущества: Лизинговые платежи могут быть отнесены на расходы, что снижает налогооблагаемую базу.
• Гибкость: Условия лизинга могут быть адаптированы к потребностям конкретного бизнеса, включая сроки, размеры платежей и опции выкупа.
• Обновление оборудования: Лизинг позволяет регулярно обновлять оборудование, чтобы оставаться конкурентоспособным.
• Упрощенный процесс: Оформление лизинга зачастую проще и быстрее, чем получение кредита.

Основные элементы лизинговой сделки

Для понимания расчета лизинговой сделки необходимо разобраться с ее основными элементами:

• Объект лизинга: Это имущество, которое передается в пользование лизингополучателю.
• Лизингодатель: Компания, предоставляющая имущество в лизинг.
• Лизингополучатель: Компания, получающая имущество в лизинг.
• Лизинговые платежи: Регулярные платежи, которые лизингополучатель выплачивает лизингодателю за использование имущества.
• Срок лизинга: Период времени, в течение которого лизингополучатель имеет право пользования имуществом;
• Авансовый платеж (первоначальный взнос): Часть стоимости имущества, которую лизингополучатель выплачивает в начале срока лизинга.
• Выкупная стоимость: Сумма, которую лизингополучатель должен заплатить в конце срока лизинга, чтобы приобрести имущество в собственность.
• Процентная ставка: Ставка, используемая для расчета лизинговых платежей. Обычно она складывается из стоимости привлеченных средств лизингодателя, его маржи и компенсации рисков.
• График лизинговых платежей: Расписание выплат лизинговых платежей, включающее даты и суммы каждого платежа.

Пример расчета лизинговой сделки на примере банка «АльфаЛизинг»

Для наглядности рассмотрим пример расчета лизинговой сделки на примере банка «АльфаЛизинг»; Предположим, что компания «СтройИнвест» планирует приобрести строительную технику стоимостью 10 000 000 рублей в лизинг. «АльфаЛизинг» предлагает следующие условия:

• Стоимость оборудования: 10 000 000 рублей
• Авансовый платеж: 20% (2 000 000 рублей)
• Срок лизинга: 3 года (36 месяцев)
• Процентная ставка: 12% годовых
• Тип платежей: Аннуитетные
• Выкупная стоимость: 100 000 рублей

Шаг 1: Расчет суммы финансирования

Сумма финансирования – это стоимость оборудования за вычетом авансового платежа:

Сумма финансирования = Стоимость оборудования ‒ Авансовый платеж

Сумма финансирования = 10 000 000 рублей ― 2 000 000 рублей = 8 000 000 рублей

Шаг 2: Расчет ежемесячной процентной ставки

Ежемесячная процентная ставка рассчитывается путем деления годовой процентной ставки на 12:

Ежемесячная процентная ставка = Годовая процентная ставка / 12

Ежемесячная процентная ставка = 12% / 12 = 1% = 0.01

Шаг 3: Расчет ежемесячного лизингового платежа (Аннуитет)

Для расчета ежемесячного аннуитетного платежа используется следующая формула:

M = S * (i * (1 + i)^n) / ((1 + i)^n ― 1)

Где:

• M – Ежемесячный платеж
• S – Сумма финансирования (8 000 000 рублей)
• i – Ежемесячная процентная ставка (0.01)
• n – Количество месяцев (36)

Подставляем значения:

M = 8 000 000 * (0.01 * (1 + 0.01)^36) / ((1 + 0.01)^36 ‒ 1)

M = 8 000 000 * (0.01 * 1.4307678) / (1.4307678 ‒ 1)

M = 8 000 000 * 0.014307678 / 0.4307678

M = 114 461.424 / 0.4307678

M ≈ 265 717.52 рублей

Таким образом, ежемесячный лизинговый платеж составит примерно 265 717.52 рублей.

Шаг 4: Расчет общей суммы выплат по лизингу

Общая сумма выплат по лизингу рассчитывается как сумма всех ежемесячных платежей плюс выкупная стоимость:

Общая сумма выплат = (Ежемесячный платеж * Количество месяцев) + Выкупная стоимость

Общая сумма выплат = (265 717.52 рублей * 36) + 100 000 рублей

Общая сумма выплат = 9 565 830.72 рублей + 100 000 рублей

Общая сумма выплат = 9 665 830.72 рублей

Шаг 5: Расчет переплаты по лизингу

Переплата по лизингу рассчитывается как разница между общей суммой выплат и стоимостью оборудования:

Переплата = Общая сумма выплат ‒ Стоимость оборудования

Переплата = 9 665 830.72 рублей ― 10 000 000 рублей

Переплата = -334 169.28 рублей

В данном случае, переплата отрицательная, что говорит о том, что сумма лизинговых выплат меньше стоимости оборудования. Это связано с тем, что был уплачен авансовый платеж. Для более корректного расчета переплаты необходимо учитывать авансовый платеж и выкупную стоимость:

Переплата = Общая сумма выплат ‒ (Стоимость оборудования ‒ Авансовый платеж)

Переплата = 9 665 830.72 рублей ‒ (10 000 000 рублей ‒ 2 000 000 рублей)

Переплата = 9 665 830.72 рублей ― 8 000 000 рублей

Переплата = 1 665 830.72 рублей

Таким образом, переплата по лизингу составит 1 665 830.72 рублей.

Альтернативные методы расчета

Существуют и другие методы расчета лизинговых платежей, такие как дифференцированные платежи, когда размер платежа уменьшается со временем. В этом случае, основная часть долга выплачивается в первые месяцы, а процентная часть постепенно снижается. Выбор метода расчета зависит от финансовых возможностей и потребностей лизингополучателя.

Влияние различных факторов на расчет лизинга

На расчет лизинговой сделки влияют различные факторы, такие как:

• Кредитная история лизингополучателя: Чем лучше кредитная история, тем ниже будет процентная ставка.
• Срок лизинга: Чем дольше срок лизинга, тем ниже будет ежемесячный платеж, но выше общая переплата.
• Размер авансового платежа: Чем больше авансовый платеж, тем ниже будет сумма финансирования и, следовательно, ежемесячные платежи.
• Тип оборудования: Стоимость лизинга может зависеть от ликвидности и срока службы оборудования.
• Экономическая ситуация: Изменения в процентных ставках и инфляции могут повлиять на стоимость лизинга.

Использование онлайн-калькуляторов для расчета лизинга

Существует множество онлайн-калькуляторов, которые позволяют рассчитать лизинговые платежи. Эти калькуляторы обычно требуют ввода основных параметров сделки, таких как стоимость оборудования, авансовый платеж, срок лизинга и процентная ставка. Онлайн-калькуляторы могут быть полезны для предварительной оценки стоимости лизинга, но важно помнить, что окончательные условия могут отличаться.

Пример использования онлайн-калькулятора «АльфаЛизинг»

На сайте «АльфаЛизинг» можно найти онлайн-калькулятор лизинга. Введя параметры, указанные в нашем примере (стоимость оборудования 10 000 000 рублей, авансовый платеж 20%, срок лизинга 36 месяцев, процентная ставка 12%), калькулятор покажет приблизительный размер ежемесячного платежа. Результаты, полученные с помощью онлайн-калькулятора, следует рассматривать как ориентировочные, и для получения точной информации необходимо обратиться к специалистам «АльфаЛизинг».

Юридические аспекты лизинговой сделки

Лизинговая сделка является сложным юридическим процессом, требующим внимательного изучения договора лизинга. В договоре должны быть четко прописаны все условия сделки, включая права и обязанности сторон, порядок досрочного расторжения договора, ответственность за нарушение условий и другие важные аспекты. Рекомендуется обратиться к юристу для консультации перед подписанием договора лизинга.

Важные пункты договора лизинга

• Предмет лизинга: Подробное описание имущества, передаваемого в лизинг.
• Срок лизинга: Точная дата начала и окончания срока лизинга.
• Размер и порядок уплаты лизинговых платежей: График платежей, включая даты и суммы.
• Ответственность сторон: Условия ответственности за нарушение договора.
• Порядок досрочного расторжения договора: Условия и последствия досрочного расторжения.
• Страхование имущества: Условия страхования имущества, переданного в лизинг.
• Право собственности: Условия перехода права собственности на имущество после окончания срока лизинга.

Оценка рисков при лизинговой сделке

Как и любая финансовая операция, лизинг сопряжен с определенными рисками. Лизингополучатель должен оценить риски, связанные с неплатежеспособностью, ухудшением финансового состояния, изменением рыночной конъюнктуры и другими факторами, которые могут повлиять на его способность выполнять обязательства по договору лизинга. Лизингодатель, в свою очередь, несет риски, связанные с неплатежами лизингополучателя, повреждением или утратой имущества, а также изменением процентных ставок.

Минимизация рисков

Для минимизации рисков при лизинговой сделке необходимо:

• Тщательно изучить финансовое состояние лизингополучателя.
• Застраховать имущество от повреждения или утраты.
• Разработать гибкий график платежей, учитывающий возможные изменения в финансовом состоянии лизингополучателя.
• Предусмотреть условия досрочного расторжения договора в случае неплатежей.
• Контролировать целевое использование имущества.

Альтернативы лизингу

Помимо лизинга, существуют и другие способы финансирования приобретения активов, такие как кредиты, собственные средства, аренда и факторинг. Выбор оптимального варианта финансирования зависит от конкретных обстоятельств, финансовых возможностей и потребностей предприятия. Кредит может быть более выгодным, если предприятие имеет хорошую кредитную историю и может получить низкую процентную ставку. Аренда может быть предпочтительнее, если предприятие не планирует приобретать актив в собственность.

Факторинг может быть полезен для предприятий, испытывающих дефицит оборотных средств. Он заключается в переуступке дебиторской задолженности факторинговой компании в обмен на немедленное получение денежных средств. Этот метод позволяет быстро получить деньги, но обычно сопряжен с высокими комиссиями.

Расчет лизинговой сделки – это важный этап при принятии решения о финансировании приобретения активов. Понимание основных элементов лизинга, методов расчета платежей и факторов, влияющих на стоимость лизинга, позволяет сделать обоснованный выбор. Приведенный пример расчета на примере банка «АльфаЛизинг» демонстрирует, как рассчитываются лизинговые платежи и общая переплата по лизингу. Необходимо учитывать юридические аспекты и оценивать риски, связанные с лизинговой сделкой. Консультация со специалистами и тщательный анализ всех условий договора лизинга помогут избежать неприятных сюрпризов и выбрать наиболее выгодный вариант финансирования.

Описание: Узнайте, как проводится расчет лизинговой сделки. На конкретном примере банка показаны ключевые этапы и формулы для оценки выгодности лизинга.